（3）基金价格公布的时间地点在美国，投资者可通过查询报纸基金栏或与公司直接联系得到有关投资价值信息。总资产25000000美元以上或股东数在1000人以上的基金的每日净资产值，可通过全国证券交易商协会的自动报价系统（即NASDAQ）显示。美国绝大多数的共同基金通过NASDAQ公布价格。为使基金股份价格得以在第二天早晨的报纸上公布，必须在东部时间下午五点半之前将价格信息发给NASDAQ。NASDAQ收到价格后，立即转发给无线通讯服务商和其他服务商，例如市场数据供应商和经纪商。无线服务商然后将价格转给他们的报纸客户，如果基金没有按时向NASDAQ提供价格，那么报纸会在该基金名下印一个空格或注明NA字样。除了报纸，每日基金价格也可从其他来源得到，许多基金有网站或自动电话查询服务可以提供基金的价格和其他即时信息。
我国《试点办法》规定，开放式基金的基金管理人应当于每个开放日的第二天公告开放日基金单位资产净值。我国的开放式基金价格将每个基金开放日公布，投资者可以第二天在基金管理公司的直销点、银行的代销网点（如“华安创新基金”的代销网点——交通银行的首批13家分行的200多个网点）、中国证监会指定的报刊媒体（《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》）看到开放式基金的净资产值，投资者还可以利用基金公司网站、查询电话服务等手段获得基金价格和其他即时信息。
二、开放式基金的费用
开放式基金的费用包括基金持有人费用和基金运营费用两大类。基金持有人费用指你进行与开放式基金有关的交易时一次性支付的费用，直接由你（投资者）承担；基金运营费用指开放式基金在运作过程中一次性或周期性发生的费用，从基金资产中扣除。
开放式基金费用的种类和计提，由中国证监会制定具体办法进行约束。基金管理公司变更开放式基金费用的种类及计提方法，必须经由中国证监会批准后方可实施，并须按照信息披露的有关规定进行披露。开放式基金的各项费用水平由基金管理人，遵照中国证监会制定的具体办法或与相关服务代理人的协议，报中国证监会核准。基金管理人可选择收取上述费用种类的全部或其中部分种类。除托管费外，开放式基金的其他费用均由基金管理公司统一收取，由基金管理公司再向其他为基金提供相关服务的机构支付，具体的支付方式由基金管理公司和相关机构制定协议决定。
（1）基金持有人费用
基金持有人费用是基金投资者直接负担的费用，该费用是你进行基金交易时一次性支付的费用，包括申购费、赎回费、再投资费、转换费、其他非交易费用等。基金管理公司通常直接向你收取上述费用。其中申购费、赎回费、红利再投资费、基金转换费可以固定金额或以交易金额为基础的费率方式收取，其他非交易费用以固定金额方式收取。
1.申购费：又称申购佣金。指你购买基金单位时需支付的费用，主要用于向基金销售机构支付销售费用以及广告费和其他营销支出。申购费可在你购买基金单位时收取，“前收申购费”，也可在你卖出基金单位时收取，即“后收申购费”。后收申购费率一般按持有期限递减，有的基金规定投资者持有基金达到一定期限，可以完全免除。因此，“后收费”有时又称为“或有延缓的销售费用”。如有些基金就规定，投资人持有基金单位不足一年的，其后收申购费率为申购金额的5%，以后持有期每增加一年，该费率就降低1%，持有期超过5年的，不再收取该项费用。在美国，前收费费率一般不超过5.5%，法律规定则不超过8.5%。我国《试点办法》规定，开放式基金可收取申购费，申购费不得高于申购金额的5%，申购费可在基金申购时收取，也可从赎回金额中扣除。
据披露的信息，“华安创新基金”对申购费率的规定，是按照不同的投资者来划分的，对于个人投资者，申购费率为1.5%，对于机构投资者，申购费率为1.2%，并且都是“前收费”。
2.赎回费：指你卖出（赎回）基金单位时支付的费用。赎回费则是针对赎回行为收取的费用，主要为了减少投资者在短期内过多赎回给其他投资者带来损失，往往略带惩罚性质。现在国外多数基金并不收取赎回费，而最多象征性地收取手续费。若收取赎回费，一般惯例是不超过净资产值的1%，且在持有超过一定期限后（比如两年或三年），可以免除。
赎回费与后收申购费不同，后收申购费属销售佣金，只不过在时间上不是在申购时而是在赎回时收取。赎回费是针对赎回行为本身而收取的一次性费用。有的基金在申购费收取上采取后收费方式，同时也另外收取赎回费。后收申购费收入由基金管理公司或销售机构支配，而赎回费收入则归基金所有。
3.转换费：转换费是指你在同一家基金管理公司所管理的不同基金品种之间，由一只基金转换为另一只基金时，所要支付的费用。目前绝大多数基金都不收取转换费。
4.其他非交易费用。主要包括开户费和账户维护费。开户费指你在开立基金账户时支付的费用。账户维护费，一般只有当投资余额低于某一水平时方才收取，与基金托管费不同。一旦投资余额恢复到最低限额以上时，不再收取账户维护费，多数基金并不收取账户维护费。有的基金规定，当投资余额低于某一限额时，投资者或者补足到一定金额，或者全部赎回。开户费和账户维护费以固定金额的方式收取。
（2）基金运营费用
基金运营费用指基金在运作过程中发生的费用，主要包括管理费、托管费、基金服务费、其他费用等。管理费、托管费、基金服务费可按基金净资产的一定比例逐日计算、按月支付，其他费用在收益期内摊销或据实列支。这些费用每年发生，在基金利润分配前直接从基金资产中扣除。
1.基金管理费：指基金管理人管理基金资产所收取的费用。基金管理人可按固定费率或固定费率加提业绩表现费的方式收取管理费。业绩表现费指固定管理费之外的支付给基金管理人的与基金业绩挂钩的费用。按固定费率收取的管理费，按基金资产净值的一定比例逐日计算，定期提取。
每日计提的管理费＝计算日基金资产净值×管理费率÷当年天数
2.基金托管费：指基金托管人托管基金资产所收取的费用，通常按基金资产净值的一定比例逐日计算，定期提取。每日计提的托管费＝计算日基金资产净值×托管费率÷当年天数
海外一般为基金净资产的0.1%—0.2%。我国目前的封闭式基金的托管费率为0.25%。
3.基金服务费：在美国又称为12b-1费用，即持续性销售费用。12b-1费用这个名称起源于美国的一条法律条款规定。12b-1费用是美国证券交易委员会规定的每年收取的用以支付销售开支等的营销费用。该费用每年支付，可以划归为每年发生的运作费用的一种。12b-1费用一般不超过净资产的0.75%。因12b-1费用每年提取，投资时间越长，持续性销售费用的负担越明显。在美国，大多数机构投资者很少购买征收12b-1费用的基金。销售佣金（前收或后收申购费用）和12b-1费用一起构成总的分销成本。在美国，不收申购佣金（无论前收费还是后收费），并且持续性销售费用不超过0.25%的基金称为免佣基金。
（3）其他费用：包括注册登记费、席位租用费、证券交易佣金、律师费、会计师费、信息披露费和持有人大会费等。上述费用据实列支。
三、同时收取申购费用和管理费用的原因申购费用为申购时支付的一次性费用，由你直接支付给基金管理人。你的投资年限越长，每年实际负担的销售费率越低。收取销售费用，是因为在开放式基金的设立和运作过程中，要支付销售代理人费用、广告费、营销费用等。与此同时，你可以享受到比封闭式基金更多的服务，如基金管理公司会向你提供基金价格和自己基金账户的查询、提供理财咨询、市场咨询等方面的服务。
管理费用是对基金管理公司管理服务和成果的回报，每年从基金资产里扣除，不由你直接支付。
同封闭式基金相比，开放式基金的管理费和托管费基本是一致的。多出的是申购费用和赎回费用。收取申购费用的主要的原因是：
开放式基金通过商业银行代销或基金公司直销，需要有一定的收入来补偿这部分支出；开放式基金向投资者提供的服务非常全面，而封闭式基金提供的很少，这也需要一定的收入弥补。收取赎回费用的主要原因是：开放式基金投资者和投资额处于一种不确定性状态，增加了基金管理人的流动性管理难度，有些投资者的频繁申购与赎回，增加了长期投资者的成本，因此，收取赎回费用在一定程度上是为了抑制这种行为，保护长期投资者利益。
目前，开放式基金试点中，《试点办法》只规定了申购、赎回费率的上限，各基金管理公司推出的开放式基金品种在费率设计上，将不同于封闭式基金，体现出百花齐放的特点。应当强调的是，开放式基金的费率将会根据市场的变化而调整，从其他国家的经验看，随着基金的发展，基金规模的增加，开放式基金的整体费用水平会逐步下降。
四、我国开放式基金的费率设计
（1）申购佣金、管理费、托管费可以采用统一费率制，也可采用差别费率制。若采取差别费率制，一般会采用费率递减结构。一般而言，在费率体系设计时，既要考虑收益和成本，又要考虑投资者接受程度。在照顾投资者需要的基础上，以简单为原则，特别是在开始阶段，不能把申购佣金、管理费、托管费均设计为差别费率制。
（2）随着持有期延长和投资额增加，费率会相应递减。主要的应收费用包括申购费、管理费、托管费和持续性销售费用等。其他诸如红利再投资费、账户保管费、赎回费、转换费等一般不收或仅象征性地收取手续费。
（3）基金单位被赎回后的规定的一定时期内，如果你用部分或者全部赎回金额再次购买基金单位进行投资，那么可以规定免除其部分或者全部销售费用，以吸引你对基金的再投资。
（4）一般基金管理公司不会借偏高的赎回费来阻止你的赎回。赎回费是一种对赎回行为略带惩罚性质的收费，属于整个基金本身。“华安创新基金”的赎回费率为0.5%。
（5）将来不同的开放式基金，针对投资者在收费结构上的不同偏好，会对同一基金推出不同的收费结构。这样做的好处在于，不同的投资者可能在投资期限等方面意愿不同，从而有不同的费率结构偏好。例如美国的奥本海默基金旗下某一公司型基金设计了三类不同的股份，A股采随申购金额递减的前收费方式，B股采随持有期递减的后收费方式，C股不收申购费用但年营运费用较高。
在我国开放式基金发展到一定阶段后，基金的收费方式一定会变得丰富多彩起来。
开放式基金的转换
基金转换是指投资人将其持有的全部或部分基金份额转换为同一基金管理人管理的其他开放式基金份额。即投资者卖出一只基金的同时，又买入该基金管理公司管理的另一只基金。基金管理公司设立了转换费率，通常情况下，基金转换的费率要比客户先赎回持有基金，再进行申购交易时所发生的费用总和要便宜。转换不止在费率上存在优势，在投资时效性方面也优于先赎回再申购的方式。
基金转换时，转出及转入基金都以交易日当日基金净值分别计算—转出基金根据交易日当日净值折算出转出基金当日市值；转入的基金也要根据当日净值来计算转入份额。转入、转出基金都是以交易日T日净值成交的。
转换费用的确定：基金转换时，已转出基金份额与交易日当日净值确定转出基金交易日当日市值；转出基金当日市值乘以转换费率计算出转换费用。
转换份额的确定：转出基金市值扣除转换费用后为转入基金确认金额。确认金额除以交易日当日转入基金的基金净值，折算出转换后转入基金的确认份额。
转入基金份额＝（转出基金份额×申请日转出基金份额净值-%转换费）／申请日转入基金份额净值转换费＝转出基金份额×转出基金交易日份额净值×转换费事办理基金转换业务，投资人须到该只基金的销售网点办理转换手续。通常情况下，基金转换只能转换到该销售网点所代销的同一基金管理公司旗下的基金品种中去。如果所持有基金的购买网点没有代销欲转入的基金品种，则投资人不能实现所持基金的直接转换。
开放式基金的转托管
转托管指同一投资人将托管在某一个销售网点的基金份额转出至另一销售网点的业务（但转入机构必须可以代理销售需要进行转托管的基金）。转托管费指投资人在办理基金单位在不同销售机构的交易账户间的转托管业务时支付的费用。
办理基金转托管业务的手续
客户持有效身份证件、基金账户卡、基金交易卡到基金销售机构办、理基金转出，办理完毕当时即可由代销机构提供基金转托管申请单编号，转出的当日，即可到欲转入的代销机构办理增开交易账户和基金转入。
